《工程经济》笔记二百字，《工程经济》笔记二年级下册
第一章工程经济编制现金流量图具备的三个要素是：现金流量的大小(现金数额的多少)、方向(现金的流入或流出)和作用点)现金流量产生的时点。
工程经济分析时应考虑：资金量大小资金产生时间早回收晚投入。 在资金回收额一定的情况下，前期回收的资金越多、项目越好，等值支付系列的流量只有在计息周期和收款周期一致的情况下才能按利息利率计算。 否则，影响现金时间价值的主要因素有：资金使用时间资金量的多少资金的投入和回收特点资金周转速度要充分利用资金的时间价值，最大限度地获得其时间价值：加快资金周转；提前回收； 不断从事利润投资活动的利率是资金时间价值的体现，利息是资金机会成本的体现，利率是工程经济活动中利息和利率的作用利息和利率使投资者加强经济核算，节约使用资金的利息和利率是宏观经济管理的重要杠杆利息和利率是金融企业发展的重要条件
已知现值P=3000万元，利率i=8%，计息周期n=10年，求a。
根据公式p=a*[(1I ) ^n-1 )/I ) 1I ) ^ n，于是，a=p*I(1I ) ^n/[ ( 1I ) ^ n/[ ) 1i ) ^n-1]=3000*8%* ) 18 ) 10/(1) f=p ) 1I
投资不投资，要看经济效益评价是否赚钱。 要从自己是否有钱、能否赔偿来考虑非经营性方案。 必须考虑如何运营。 政府补助金是否充分经济效果评价，根据——制定技术方案——的观点，根据国家—— (现行财政、税制、)现行市场价格计算，对制定技术方案的投资费用、成本、收入、税金进行财务分析报告， 计算财务指标分析——制定的技术方案——(1)收益性；2 )偿债能力；3 )财务生存能力财务生存能力分析也成为——资金平衡分析；1 )分析是否有足够的净现金流实现财务可持续性；2 )财务可持续性是这是财务可持续发展的基本条件。(3)其次在整个运营期内，允许个别年份的净现金流为负，但累计盈余资金不应为负。 这是财务生存的必要条件。
)4)出现负值的，进行——短期借款3354，同时分析该短期借款的时间长度和金额大小。
进一步判断制定技术方案的财务生存能力。
债务能力分析口诀——六叔借款偿还荔枝的流动比率、速动比率、借款偿还期、偿债准备金率、利息准备金率、资产负债率技术方案的计算期分为【建设期】和【运营期】两个阶段。
其中，运营期分为【投产期】和【停产期】。
技术方案静态投资回收期( P1 )是不考虑资金时间价值，用技术方案净利润回收其总投资(包括建设投资和流动资金)所需的时间。 —-各项资金参数： 1、【资本金】=【自有资本投资】【自有流动资金】； 2、【总投资】=【建设投资】【流动资金】。
3、【静态投资】不考虑【利息】4、【总投资收益率】用于衡量【技术方案】的整体盈利能力； 5、【资本净值比】才是衡量【资本投资】收益能力的6、静态投资回收期，总投资=建设投资流动资金，不含建设期利息(不考虑资金时间价值； 静态评估指标(静态投资回收期不考虑资金时间价值)包括投资回报总投资回报资本净值的动态评估指标(考虑资金时间价值)。 带财务是动态的，财务内部收益率和财务净现值财务净现值FNPV是相对贴现率的纯财务内部收益率FIRR，是FNPV=0时的财务内部收益率， 主要是项目自身盈利能力(1)经济效益评价的基本方法分为【定性分析】2 )定性分析】——【盈利能力分析】(3)【偿债能力分析】——【静态分析】【动态分析】()时间分析)4)静态分析】——【投资回报】(总投资回报))资本金毛利率)静态投资回收期)； )5)动态分析】——【财务内部收益率】【财务净现值】； (6)偿债能力分析： ——【备债率】【偿债期限】【资产负债率】【流动比率】(7)【速动比率】(7)【不确定性分析】——【盈亏平衡分析】【敏感性分析】。
对于技术方案来说，在总投资收益率或资本金净值高于同期银行利率的情况下，适度举债是有利的。
利润总额=税前利润=净利润所得税净利润=利润总额-所得税资本金没有支付利息。
资本金为自己的钱1、【资本金】=【自有资本投资】【自有流动资金】； 2、【总投资】=【建设投资】【流动资金】。
募集资金是一次性支付的——手续费的使用成本，支付给资助者的报酬是——利息的财务净现值的缺点。 (财务净现值为数值，无法表达效率) 1、基准收益率难以确定； 2、互斥方案必须在同一分析期限3、不能反映单位投资使用效率； 4、不能说明各年的经营成果； 5、未显示利润大小、不能反映投资回收速度的静态投资指标易于理解、计算比较简便，在一定程度上体现了资本的周转速度。
2、资本周转速度【越快】、静态投资回收期【越短】、【风险越小】、技术方案【抗风险能力】。
【范围】( 1、【技术性】、【更新迅速】的技术方案；2、【资金严重短缺】的技术方案；3、【未来状况】、【难以预测】而对于投资者【特别关注资金补偿】的技术方案，静态投资次数
偿还准备金率是偿还能力分析的指标。
盈亏平衡分析是一种不确定性分析。
项目盈利能力越高，动态投资回收期越短。
财务内部收益率的本质是技术方案在【整个计算期】内，财务净现值为零的贴现率。
请注意整个计算期间！ 计算期=建设期运营期，运营期=投产期达到生产期的资金来源： ——全部自有资金：单位【资金使用成本】和单位投资【机会成本】——自有资金贷款：在不低于行业平均收益水平和贷款利率的【加权平均值】——的情况下筹资
基准收益率( 1、基准收益率与财务净现值成反比，基准收益率不影响财务内部收益率。
2、财务内部收益率的大小不受外部参数的影响，完全取决于技术方案投资过程中净现金流系列的情况。
3、基准收益率最低限度不得小于资金成本； 4、基准收益率应不低于单位资金成本和单位投资机会成本； 5、投资风险和通货膨胀是必须考虑的因素。
6、基准收益率在max以上(单位资金成本、单位投资机会成本)为max且不是min；